Страхування як спосіб зниження ризику. Попит на страхування
Існує три способи, за допомогою яких несхильний до ризику людина може перетворити невизначений результат в визна-ділений. По-перше, він може купити ринкову страховку. По-друге, він може сам застрахувати себе, наприклад, відклавши деяку суму грошей, яка буде потрібно, щоб покрити втрати. По-третє, він може використовувати можливості, надані договором, наприклад, при купівлі ризикованих активів він може запропонувати за них більш низьку ціну.
Розглянемо варіант з покупкою ринкової страховки.
Таблиця 17
Купівля ринкової страховки
Власник має автомобіль вартістю 20000долл. Ймовірність викрадення автомобіля складає 10%. У табл. 17 показано два можливих варіанти добробуту цієї людини: зі страховкою і без неї. Рішення придбати страховку не впливає на його очікуване добробут, воно як і раніше становить 18 тис. дол
Придбання страховки не змінює очікуваного добробуту, однак страховка сприяє досягненню вищого рівня корисності для власника автомобіля. Власник автомобіля - це сторона, не схильна до ризику. Якщо ризик несе не схильна до ризику сторона, то це призведе до більшого скорочення очікуваної корисності доходу, ніж несення ризику менш схильною або нейтральною стороною. Тому та сторона, яка виявляє велику несхильність до ризику, може заплатити менше несхильність або нейтральною до ризику стороні за те, щоб та прийняла ризик на себе, і обидві сторони опиняться в більш сприятливому становищі, з погляду очікуваної корисності. Власник автомобіля буде готовий заплатити 100 дол за те, щоб перетворити невизначене майбутнє у певне, і його готовність платити говорить про те, що він не схильний до ризику. Страхування дозволяє індивіду обміняти ризик великих втрат на визначеність малих втрат.